المارجن واللوت والرافعة المالية

        تعريف اللوت Lot

نذكرك بما قلناه سابقا...

 

 إذا كنت ترغب مثلا في شراء واحد من اليورو مقابل الدولار في سعر صرف 1.4480 وبغض النظر عن ( السبريد ) وبعد الشراء تحرك الزوج إلى 1.4481

 

هنا نسألك ما هو مكسبك ؟!

الإجابة هي 0.0001 $ فقط .

لأن  1.4481 - 1.4480 = 0.0001 $ أليس كذلك !!

يجب أن تعرف شيء هام جدا ،،

أن مهنة المتاجرة في تبادل العملات الفورية يعني المتاجرة في العملات بالقطعة أو اللوت Lot ، وكما في مثالنا السابق أن شراء أو بيع 1 من عملة ضد عملة لن يفيد بأي ربح .

لذلك أنت تتاجر بشراء أو بيع كميات أو أحجام أو قطع أو لوت لتكبير حجم الأرباح .

 

وهناك 3 أحجام من العقود تظهر بشكل أساسي ...

• الحجم القياسي للوت هو 100.000$
• والحجم المصغر للوت هو 10.000$
• والحجم الميكرو للوت هو 1000$

1 ك	5 ك	10 ك	50 ك	100 ك
العقد الواحد فيها يساوي 1000 وحدة	العقد الواحد فيها يساوي 5000 وحدة	العقد الواحد فيها يساوي 10.000 وحدة	العقد الواحد فيها يساوي 50.000 وحدة	العقد الواحد فيها يساوي 100.000 وحدة
النقطة الواحدة تساوي 0.10 $	النقطة الواحدة تساوي 0.50 $	النقطة الواحدة تساوي 1 $	النقطة الواحدة تساوي 5 $	النقطة الواحدة تساوي 10 $
حساب ميكرو	حساب ميكرو	حساب مصغر	حساب مصغر	حساب ستاندرد

 

بالإضافة لذلك يمكنك أن تشتري وتبيع باستخدام حجم اللوت الشاذ " أي غير محدد الكمية " فقد تشتري أو تبيع لوت بـ 1500$ أو 25.000$ أو 40.000$ .... الخ

 

وهنا نوضح علاقة حجم اللوت بقيمة الصفقة بشيء من التفصيل ..

الحجم الميكرو

الحجم المصغر

الحجم الستاندرد

 

إذا كان حجم اللوت	تكون قيمة النقطة الواحدة	إذا كان حجم اللوت	تكون قيمة النقطة الواحدة	إذا كان حجم اللوت	تكون قيمة النقطة الواحدة
1000 وحدة	0.10 سنت	10.000 وحدة	1 $	100.000 وحدة	10 $
2000 وحدة	0.20 سنت	20.000 وحدة	2 $	200.000 وحدة	20 $
3000 وحدة	0.30 سنت	30.000 وحدة	3 $	300.000 وحدة	30 $
4000 وحدة	0.40 سنت	40.000 وحدة	4 $	400.000 وحدة	40 $
5000 وحدة	0.50 سنت	50.000 وحدة	5 $	500.000 وحدة	50 $
6000 وحدة	0.60 سنت	60.000 وحدة	6 $	600.000 وحدة	60 $
7000 وحدة	0.70 سنت	70.000 وحدة	7 $	700.000 وحدة	70 $
8000 وحدة	0.80 سنت	80.000 وحدة	8 $	800.000 وحدة	80 $
9000 وحدة	0.90 سنت	90.000 وحدة	9 $	900.000 وحدة	90 $
				1000.000 وحدة	100 $

نعود لمثالنا السابق ولكن بعد شراء لوت قياسي بحجم 100.000$

من اليورو دولار في سعر 1.4480 وبفرض تحرك السعر إلى 1.4481

( بفرض أن السبريد صفر ) سيكون الربح هو 10$ مع تحرك السعر ببوينت واحدة.

                                    

 

من المحتمل أنك تتساءل الآن كيف للمستثمر الصغير أن يتاجر بكميات كبيرة من الأموال بمجرد إيداع مبالغ صغيرة.

 

هنا نحن بصدد أن نذكر لك تعريف " قوة الرفع "

 

 

قوة الرفع Leverage

حسنا .. الآن هل تريد أن تعرف كيف تكون أرباحك كبيرة !!

هناء جاء دور قوة الرفع الشرائية فأنت لن تشتري 1 يورو فقط مقابل الدولار لأن ذلك لن يكون مربح .

 

إذا قوة الرفع هي ، قوة بتمكنك من السيطرة على كمية كبيرة من الأموال "حتى لو كان رأس مالك صغيرا لدى شركة الوساطة " يعني تتاجر بجزء من رأس مالك وتستعير الباقي ليساعدك في التجارة ".

 

كيف ذلك !

 

 

تعريف المارجن ( الهامش ) Margin

بشكل طبيعي شركة الوساطة ستطلب منك حجز مبلغ أدنى من رصيد حسابك يعرف باسم مارجن الأمان على الصفقة ، وعندما تفتح حسابك لدى شركة الوساطة ستكون لك القدرة على المتاجرة بقوة رفع وفقا للمارجن المطلوب منك لكل لوت تنوي المتاجرة فيه ، وتتفاوت قوة الرفع ما بين شركات الوساطة من 1 : 50 وحتى 1 : 400

 

إذا المعنى الآخر لقوة الرفع أنها ، نسبة كمية حجم الشراء أو البيع المستعملة في أي صفقة ، إلى إيداع هامش الأمن المطلوب .

 

أمثلة لأحجام قوة الرفع ..

1 : 50

1 : 100

1 : 200

1 : 250

1 : 300

1 : 400

 

مثلا شركة الوساطة ستساعدك في شراء زوج عملة بحجم لوت 100.000$ وتطلب منك إيداع 1000$ فقط كمارجن تأمين على الصفقة ، اثبات حسن النية رد التسهيلات بدون ضرر لشركة الوساطة على الأموال الممولة من البنك ، فشركة الوساطة تحجز هذا الإيداع حتى تنتهي الصفقة لكن لا يبقى لديها بالضرورة.

إذا قوة الرفع المعلن عنها في هذا المثال هي 1 : 100

يعني إيداع 1000 $ × 100 = 100.000 رأس مال مستثمر .

 

 

 

والآن إلى عمليات حسابية : نحن الآن بصدد أن نزودك ببعض الأمثلة الحسابية لتكون قادرا على فهم ما سبق ...   أولا عملية حسابية لتوضيح اللوت .. فمثلا إذا كان الدولار الأمريكي هو العملة الرئيسية أولاً الحساب سيكون كالتالي :

 

 

USD/JPY في سعرِ صرف 119.90

(0.01 / 119.80) × لوت بـ 100.000$ = 8.34$ لكل بوينت

 

USD/CHF في سعرِ صرف 1.4555

(0.0001 / 1.4555) × لوت بـ 100.000$= 6.87$ لكلّ بوينت

 

 

ومثلا إذا كان الدولار الأمريكي ليس هو العملة الرئيسية أولا أي على يدك الشمال ، الحساب سيكون مختلفا قليلا :

EUR/USD في سعر صرف 1.3138

كيف يتم حساب قيمة البوينت إلى نسبة حجم القطعة ، سيكون كالتالي :

( 0.0001 / 1.3138 ) × 100.000 يورو = 7.61 يورو × 1.3138 = 10$
النقطة الواحدة تساوي 10$ لكل بوينت في حركة السعر .

 

هكذا يتم احتسابها لكن كن على علم إن قيمة البوينت تختلف من شركة وساطة لأخرى نسبة إلى حجم اللوت التي يعرضها ، لكن على أي حال كل هذه الحسابات تكون مجهزة بطريقة آلية .

 

 

 

عملية حسابية لتوضيح الرافعة المالية والمارجن

ثانيا مثال على المارجن المطلوب وقوة الرفع

لفتح صفقة في حساب قياسي K100 بـ 100.000$

قد يطلب منك مارجن بنسبة 1% أي 1000$ لفتح واحد لوت

إذا الرافعة المالية في الفوركس جعلتك تتاجر بـ 100.000$ فقط مع 1% فقط كمارجن مطلوب إذا نسبة قوة الرفع هي 1 : 100

يعني إن إيداع 1000$ × 100 = 100.000 رأس مال مستثمر .

 

لفتح صفقة في حساب مصغر K10 بـ 10.000$

قد يطلب منك مارجن بنسبة 0.50% أي 50$ لفتح واحد لوت

إذا الرافعة المالية في الفوركس جعلتك تتاجر بـ 10.000$ فقط مع 0.50% فقط كمارجن مطلوب إذ نسبة قوة الرفع هي 1 : 200

يعني إن إيداع 50$ × 200 = 10.000 رأس مال مستثمر .

 

 

 

لكي تحسب عدد الصفقات المسموح بها لك مقارنة بمبلغ رصيدك لدى شركة الوساطة القاعدة تقول :

إجمالي حسابك لدى شركة الوساطة ÷ المارجن = عدد الصفقات المسموح بها

 

مثلا  إذا كان رصيدك لدى شركة الوساطة 1000$ في حساب مصغر

وطلب منك مارجن 0.50% أي 50$ مارجن للصفقة الواحدة لشراء لوت بـ 10.000 $

إذا لديك فرصة لإجراء 20 صفقة كل صفقة بـ 50 $ كمارجن .

1000$ رصيد الحساب ÷ 50 $ مارجن = 20 صفقة مسموح بها

 

ومثال آخر

إذا عندك رصيد 5000$ في حساب قياسي أي أن كل 1000$ عندك ، تمكنك أن تتاجر في لوت واحد بـ 100.000$ أي أن هذا سيسمح لك باستخدام رافعة تصل بالرصيد المتاجر به إلى 500.000$ كقوة رفع إجمالية.

 

 

 

المارجن وقوة الرفع

إذا اجتمع الهامش مع قوة الرفع ربما تكون هذه مجموعة قاتلة إذا استخدمت بطريقة سيئة !!

إن تجارة العملات بناء على المارجن تزيد من قوتك الشرائية فإذا كان عندك 5000$ في حساب الهامش هذا يسمح لك بقوة رفع تصل إلى 100:1 هنا يمكنك أن تشتري بحدود 500.000$ من العملة لأنك فقط يجب أن تودع 1% كهامش مطلوب كتأمين للصفقة.

 

ومع القوة الشرائية الأكبر يمكن أن تزيد من عائدات استثمارك الكلية مع أقل قيمة نقد ، لكن كن حذرا لأن تجارة الهامش ربما تزيد من خسائرك في ظل عدم وجود إدارة مال سليمة ، ونحن سنعلمك لاحقا أهمية هذا الدرس بشكل من التفصيل في قسم إدارة المال لتتمكن من المتاجرة بطريقة آمنة واستخدام أنسب قوة رفع وأنسب حجم لوت لكل صفقة وفقا لحجم رأس مالك.

 

 

تحذير المخاطر : يحمل صرف العملات الأجنبية بناء على هامش ربح معين مستوى مرتفع من الخطورة ، وقد لا يكون ذلك مناسبا لكل المستثمرين ، ويمكن أن يؤدي ارتفاع مقدار الرافعة المالية إلى نتائج عكسية ضدك علاوة على أنه يمكن أن يؤدي إلى نتائج جيدة بالنسبة لك ، لذلك قبل أخذ قرار الاستثمار في مجال صرف العملات الأجنبية يتعين عليك التفكير بعناية في أهدافك الاستثمارية، ومستوى خبرتك، والرغبة في المخاطرة، حيث يتمثل الاحتمال القائم في إمكانية تحملك لخسارة بعض أو كل رؤوس أموال استثمارك وبالتالي يتعين عليك عدم المخاطرة باستثمار الأموال التي لا يمكن أن تتحمل خسارتها ، يجب أن تكون على دراية كاملة بكافة المخاطر المصاحبة لعمليات تداول صرف العملات الأجنبية وأن تطلب النصيحة من أي مستشار مالي مستقل إذا كانت لديك أي تخوفات.